Kapital-Lebens- und Rentenversicherung

Was sind Kapital-Lebens- und Rentenversicherung?

Die Kapital-Lebens- und Rentenversicherung war bislang in Deutschland die populärste Form der Altersvorsorge. Hierbei zahlt der Versicherungsnehmer über einen bestimmten Zeitraum, bis zum Rentenalter 60 – 67 Jahre, monatlich Beiträge in die Versicherung ein. Diese Beiträge abzüglich der Kosten werden in andere Anlageformen, wie Anleihen, Immobilien oder bis zu max. 35 % Aktien investiert. Dadurch kann und muss die Versicherung die gesetzlich vorgeschriebene Garantieverzinsung von derzeit 2,25 % pro Jahr erwirtschaften, die dem Versicherungsnehmer als garantierte Versicherungssumme am Ende der Laufzeit ausbezahlt wird. Zusätzlich kann die Versicherung durch geschicktes Anlageverhalten eine Überrendite erzielen, die Überschussbeteiligung, die zum Ende der Laufzeit ebenfalls an den Versicherungsnehmer ausgeschüttet wird. Gleichzeitig bietet die Lebens-Versicherung einen Risikoschutz gegen den Todesfall, wobei den Hinterbliebenen ab der ersten Beitragszahlung die Versicherungssumme plus die bis dahin erwirtschafteten Gewinnanteile zustehen.

Anlagehorizont

	kurzfristig	(< 1 Jahr)
	mittelfristig	(1-5 Jahre)
	langfristig	(> 5 Jahre)

Chancen

günstige Besteuerung ab dem 60. Lebensjahr des Kapitals oder der lebenslangen Rente
Todesfallschutz
Garantieverzinsung des Sparanteils von 2,25 % pro Jahr

Risiken

hohe und gleichzeitig intransparente laufende Kosten und Abschlussgebühren
absolute Rendite am Ende der Laufzeit unbekannt
Hohe Renditeeinbußen, falls Vertrag vor Laufzeiten-Ende gekündigt werden muss
Eher schwache Wertentwicklung angesichts langer Laufzeit

Chancen-Risiko-Profil

	niedrig	(0-5%)
	mittel	(5-10%)
	hoch	(> 10%)